前幾天傳出了支付寶要進(jìn)軍信用卡領(lǐng)域的大新聞，這是個(gè)大新聞。這個(gè)新聞的先兆意義在于，阿里巴巴的方向開始跟其他互聯(lián)網(wǎng)巨頭變得不太一樣，也許多少年之后你會(huì)發(fā)現(xiàn)，阿里巴巴更多不是一個(gè)互聯(lián)網(wǎng)公司，而是一家金融公司！
簡要從幾個(gè)方面論述下這個(gè)問題。
1、存款
有些朋友可能會(huì)遇到這種情況，你所在的公司要求你的工資卡必須是某某銀行的，你就納悶了，我換個(gè)銀行的怎么就不行，然后人事告訴你，不行，公司是這么規(guī)定的。實(shí)際的情況是，這不是你們公司決定的，而是你們公司的財(cái)物經(jīng)理跟該銀行某業(yè)務(wù)經(jīng)理有勾結(jié)。
據(jù)我一位銀行朋友的說法，上海民生銀行正式的業(yè)務(wù)經(jīng)理要求名下存款不低于3000萬，至于你貸款發(fā)出去多少，這只關(guān)系業(yè)績，不會(huì)影響到福利，但反過來，即使你貸款發(fā)出去N多，名下沒存款，薪水雖高，但可能你還簽不了正式合同。為什么？因?yàn)榇婵?，是銀行的血液，是基礎(chǔ)。
當(dāng)AB兩人利用支付寶交易，交易的資金先從A到支付寶，再從支付寶到B，中間有個(gè)資金駐留過程，就支付寶而言，這是一個(gè)輸血放血過程，當(dāng)大量交易交錯(cuò)進(jìn) 行的時(shí)候，就會(huì)導(dǎo)致支付寶賬面上憑空會(huì)保持一定的資金，這個(gè)資金的額度取決于交易額、交易完成的平均時(shí)間，有所波動(dòng)，但可以數(shù)據(jù)預(yù)測，同時(shí)，有意義的也只 是平均數(shù)，偶爾的意外波動(dòng)可以通過央行的貼現(xiàn)來解決，并不需要憂郁。當(dāng)阿里的日交易額一次次創(chuàng)下新高，實(shí)際上，支付寶賬面上能穩(wěn)定保持的現(xiàn)金也必然同樣變 成了天文數(shù)字。
這些錢存在銀行，就會(huì)創(chuàng)造巨額利潤，利潤的大小取決于利率大小。而銀行又會(huì)利用存進(jìn)去的錢，發(fā)放貸款，創(chuàng)造二次利潤。那么，如果支付寶用這個(gè)錢直接發(fā)放貸款，理論上，它可以賺兩次錢。
從民生銀行對(duì)業(yè)務(wù)經(jīng)理的要求以及某些公司的不合理要求，不難看出，除了壟斷性質(zhì)的國有銀行，吸引存款對(duì)于商業(yè)銀行而言，并非那么容易，而支付寶，憑空就能來這么多存款，而且還是不要給網(wǎng)民支付利息的。從成本和收益的角度來看，阿里若做銀行，比其他銀行會(huì)活得更加愉快。
2、貸款與風(fēng)險(xiǎn)
銀行靠貸款創(chuàng)造利潤，但我們知道，貸款有風(fēng)險(xiǎn)，壞賬率一直是銀行風(fēng)險(xiǎn)控制的重要指標(biāo)，這是銀行工作的重中之重，也是難點(diǎn)。難在哪里？商業(yè)銀行向企業(yè)提供 貸款，除去抵押擔(dān)保，判斷源自于銀行可以粗略掌握企業(yè)的財(cái)物數(shù)據(jù)。但風(fēng)險(xiǎn)卻仍然很難精確預(yù)計(jì)，因?yàn)殂y行最多能了解企業(yè)資金流通，那些詳細(xì)的數(shù)據(jù)信息是銀行 看不見的，。
從這個(gè)意義上說，銀行貸款的風(fēng)險(xiǎn)大小實(shí)際上跟銀行對(duì)貸款對(duì)象的信息了解多少成反比。
與之相反的，以電子商務(wù)為依托，阿里巴巴不但掌握了網(wǎng)商的資金流通數(shù)據(jù)，還掌握了整個(gè)商務(wù)運(yùn)營細(xì)節(jié)，可以預(yù)計(jì)的是，阿里做銀行，在風(fēng)險(xiǎn)控制上天生就比傳統(tǒng)銀行出色。
3、信用公司
信用，顯然是電子商務(wù)的基礎(chǔ)。同樣，信用更是金融的基礎(chǔ)。在外國，存在一些專門做信用評(píng)級(jí)的公司，但在中國，似乎沒有，當(dāng)然，可能有，但這些個(gè)公司本身的信用可能就值得好好懷疑。
而信用的衡量，實(shí)際上跟信息掌握的多少有關(guān)，幾乎可以絕對(duì)的說，信息的不對(duì)稱性是所有矛盾的根源所在，信息掌握越少，風(fēng)險(xiǎn)越高，融資的成本也就越高，信用評(píng)級(jí)公司的誕生，實(shí)際上是為了降低融資成本。
這個(gè)邏輯表示，如果中國將產(chǎn)生一家有影響力的信用評(píng)級(jí)公司，那么阿里是最大可能。
同時(shí)，反過來說，同樣兩種融資渠道，其中一家對(duì)你不了解，另一家對(duì)你了解，那么你從第一家融資的成本就會(huì)更高，這決定了你會(huì)選擇第二家作為融資渠道。
4、信用卡問題
對(duì)于商業(yè)銀行而言，發(fā)信用卡是一項(xiàng)收入來源，但是對(duì)于支付寶來說，信用卡的意義超出了傳統(tǒng)信用卡的范疇。
支付的便捷很多時(shí)候是電子商務(wù)的決定性因素。以我個(gè)人為例，幾年來我每每想買點(diǎn)什么東西，我最終都幾乎放棄，對(duì)一個(gè)懶人而言，目前的電子銀行太麻煩了，支付寶太難用了，要是手機(jī)短信支付能擴(kuò)散到電子商務(wù)，那該多好啊。
電子銀行之所以復(fù)雜，是出于安全性的考慮，然而，銀行卡的演變也在與時(shí)俱進(jìn)，不但有了動(dòng)態(tài)密碼，最近我還發(fā)現(xiàn)銀行跟魔獸世界學(xué)了，居然有了密?？ǎ@一切的一切，都是為了在安全的基礎(chǔ)上更簡潔的支持電子支付。
此前兩三年間，校園刮過一場推銷信用卡的風(fēng)，一個(gè)銀行接一個(gè)銀行的吹，但學(xué)生們對(duì)這些真的沒什么真實(shí)需求，更多是看心情臨時(shí)決定開通的，但是支付寶信用 卡的意義可能還不太一樣，發(fā)這玩意的可是阿里，對(duì)你網(wǎng)購有實(shí)實(shí)在在的意義?？梢灶A(yù)見的是，不久之后，校園又會(huì)刮起一場信用卡風(fēng)，這一次，它將比以往任何一 家銀行的信用卡更受歡迎，對(duì)于學(xué)生而言，將有一份很爽的兼職機(jī)會(huì)快來了。
文/月光博客 作者/越石父
