四大銀行聚首，既表明了國(guó)際社會(huì)對(duì)中國(guó)經(jīng)濟(jì)和金融改革發(fā)展成就的認(rèn)可，也意味著中國(guó)銀行業(yè)將在激烈的全球市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中接受更為嚴(yán)格的國(guó)際監(jiān)管，其影響值得深入研究關(guān)注。
據(jù)媒體近日?qǐng)?bào)道，負(fù)責(zé)協(xié)調(diào)全球金融監(jiān)管的金融穩(wěn)定委員會(huì)（FBS）表示，已將建行納入全球系統(tǒng)重要性金融機(jī)構(gòu)名單。這也意味著中國(guó)“工農(nóng)中建”四大行都成為全球“大而不能倒”的系統(tǒng)重要性銀行。
后金融危機(jī)時(shí)代，為了有效應(yīng)對(duì)和防范“大而不能倒”金融機(jī)構(gòu)的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，國(guó)際監(jiān)管業(yè)界提出了“全球系統(tǒng)重要性金融機(jī)構(gòu)”（簡(jiǎn)稱G-SIFIs）的監(jiān)管理念。所謂G-SIFIs，是指在國(guó)際金融市場(chǎng)上承擔(dān)了關(guān)鍵功能、具有全球性特征的金融機(jī)構(gòu)。這些機(jī)構(gòu)一旦發(fā)生重大風(fēng)險(xiǎn)事件或經(jīng)營(yíng)失敗，將會(huì)給全球經(jīng)濟(jì)和金融體系帶來(lái)較大影響甚至系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。G-SIFIs監(jiān)管代表了國(guó)際金融監(jiān)管的最新實(shí)踐和管理思路。
四大銀行聚首，既表明了國(guó)際社會(huì)對(duì)中國(guó)經(jīng)濟(jì)和金融改革發(fā)展成就的認(rèn)可，也意味著中國(guó)銀行業(yè)將在激烈的全球市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中接受更為嚴(yán)格的國(guó)際監(jiān)管，其影響值得深入研究關(guān)注。
四大行入選，無(wú)疑對(duì)當(dāng)前已經(jīng)捉襟見(jiàn)肘的合規(guī)成本、風(fēng)險(xiǎn)管理和應(yīng)對(duì)同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)提出了更高要求。比如，巴塞爾委員會(huì)對(duì)G-SIFIs提出1%～3.5%的附加資本金要求，我國(guó)《商業(yè)銀行資本管理辦法》也對(duì)系統(tǒng)重要性銀行提出了1%的附加資本要求。近期，金融穩(wěn)定理事會(huì)提出應(yīng)提高銀行包括資本和合格債務(wù)工具在內(nèi)的總損失吸收能力，該標(biāo)準(zhǔn)首先將在系統(tǒng)性重要銀行中實(shí)施。
經(jīng)中國(guó)銀監(jiān)會(huì)測(cè)算，中國(guó)的G-SIFIs如實(shí)施該標(biāo)準(zhǔn)，總損失吸收能力要求將大大提高至19.5%~23.5%，比現(xiàn)行監(jiān)管要求高出8~12個(gè)百分點(diǎn)。再如，監(jiān)管要求G-SIFIs從2014年開(kāi)始披露評(píng)估系統(tǒng)重要性分值所需的各項(xiàng)指標(biāo)信息，并按照年度進(jìn)行更新。這要求G-SIFIs建立財(cái)務(wù)、業(yè)務(wù)、交易、風(fēng)險(xiǎn)管理和外部審計(jì)等多維度數(shù)據(jù)的整合信息系統(tǒng)，深化銀行信息化建設(shè)以提高數(shù)據(jù)質(zhì)量和數(shù)據(jù)采集的自動(dòng)化水平。這對(duì)于四大行來(lái)說(shuō)，都會(huì)是一項(xiàng)新的挑戰(zhàn)。
趨嚴(yán)的附加資本要求進(jìn)一步凸顯了資本約束與盈利增長(zhǎng)之間的矛盾，這意味著四大行應(yīng)當(dāng)重新檢視自身的業(yè)務(wù)發(fā)展戰(zhàn)略、組織架構(gòu)及經(jīng)營(yíng)模式，加快向“輕資本”模式的經(jīng)營(yíng)轉(zhuǎn)型，推動(dòng)新型資本工具創(chuàng)新。
當(dāng)然，這一改變也帶來(lái)了完善公司治理和風(fēng)險(xiǎn)管理的難得機(jī)遇。FSB提出建立“恢復(fù)與處置計(jì)劃（RRP）”，要求各國(guó)銀行監(jiān)管當(dāng)局督促這些銀行貫徹落實(shí)危機(jī)管理的理念，建立和完善應(yīng)急計(jì)劃及程序。對(duì)經(jīng)營(yíng)者的激勵(lì)不能只關(guān)注短期業(yè)績(jī)，應(yīng)當(dāng)建立并完善風(fēng)險(xiǎn)偏好管理與傳導(dǎo)體系。另外，通過(guò)系統(tǒng)性重要性信息的計(jì)算和披露過(guò)程，銀行也能更充分地認(rèn)識(shí)自身的風(fēng)險(xiǎn)狀況。
作為一種全新的制度嘗試，系統(tǒng)重要性金融機(jī)構(gòu)更像是一盤大棋。只有下好整盤棋，才能贏得此局。
